ниже средней на 24,9%
до максимума: 55,4%
ниже средней на 30,9%
до максимума: 66,5%
ниже средней на 34,8%
до максимума: 82,0%
Финансовая устойчивость — долговая нагрузка низкая (Debt/EBITDA 0.54), а чистый долг сокращается, поэтому баланс остаётся прочным и менее уязвимым к внешним шокам.
Умеренная оценка — EV/EBITDA на уровне 5 и P/B 0,77 указывают, что рынок не закладывает высокой премии за бизнес.
Денежный поток — операционный и свободный денежный поток в последнем отчётном году значительно выросли, что говорит о реальном притоке средств, а не только о бумажной прибыли.
Операционное давление — операционная и чистая прибыль резко снижаются, поэтому бизнес теряет доходность даже при стабильной выручке.
Слабая эффективность капитала — ROE и ROA находятся на низких уровнях и продолжают падать, что означает, что компания зарабатывает меньше на каждый вложенный рубль активов и собственного капитала.
Бизнес сочетает прочный баланс с низким долгом и растущий денежный поток, но прибыльность и эффективность капитала заметно ухудшаются. Оценка по мультипликаторам выглядит сдержанной, что отчасти компенсирует операционные риски. Цена акций находится в боковом диапазоне без выраженного тренда, не добавляя дополнительных сигналов. В итоге профиль смешанный: финансовая устойчивость и денежный поток — сильные стороны, но снижение прибыли и рентабельности требуют внимания.
