Исторический ориентир
ниже средней на 5,6%
до максимума: 11,4%
ниже средней на 6,8%
до максимума: 16,8%
ниже средней на 9,3%
до максимума: 21,9%
Исторический ориентир, а не прогноз движения цены.
Финансовая устойчивость — у компании нет чистого долга, поэтому баланс защищён от кредитных рисков и не зависит от заёмного финансирования.
Привлекательная оценка по EBITDA — EV/EBITDA составляет 2,53, что указывает на невысокую рыночную премию за операционный результат.
Операционный денежный поток растёт — OCF увеличивается, что свидетельствует об улучшении способности бизнеса генерировать ликвидность от основной деятельности.
Сжатие прибыли — чистая прибыль за последний год составила всего 51 млн руб.
ROE) — 0,1%, что говорит о крайне слабой отдаче для акционеров.
Ухудшающийся свободный денежный поток — FCF сократился, поэтому качество заработанной прибыли снижается, и бизнесу может не хватать денег на инвестиции без внешнего финансирования.
Низкая операционная эффективность — ROA составляет 0,1%, то есть активы приносят минимальную прибыль, что указывает на неэффективное использование ресурсов.
У компании крепкий баланс без долгов и невысокая оценка по мультипликатору EBITDA, но прибыльность и отдача на капитал находятся на минимальном уровне, а свободный денежный поток сокращается. Рост выручки пока не конвертируется в сопоставимую чистую прибыль, что делает бизнес-кейс противоречивым. Цена последние несколько лет двигалась в узком диапазоне и не даёт дополнительного направленного сигнала.
